Trésorerie d'entreprise

L'étudiant doit être capable, à la fin du cours, 
- de monter un budget de trésorerie et un plan de trésorerie au jour le jour, 
- d’évaluer le coût des moyens de financement à court terme et le gain tirés des placements à court terme, 
- de minimiser le coût de gestion de l’encaisse nette dans un cadre prévisionnel.

plan de cours

Introduction : Trésorier, un acteur financier dans un environnement de marché
Section 1 : Les objectifs et les outils du trésorier d’entreprise
Section 2 : La construction des taux nominaux à court terme

Chapitre 1 : La trésorerie, le miroir de l’activité et de la structure financière

Section 1 : L’état de financement net, le fonds de roulement et la trésorerie nette
Section 2 : Le modèle français du besoin en fonds de roulement normatif
Section 3 : La modèle américain du besoin en fonds de roulement d’Aigner & Sprenkle
Section 4 : Les diverses composantes de la trésorerie 

Chapitre 2 : La construction du budget de trésorerie

Section 1 : L'approche empirique du budget de trésorerie
Section 2 : L’approche analytique du budget de trésorerie

Chapitre 3 : La construction du plan de trésorerie au jour le jour

Section 1 : Les encours flottants
Section 2 : Les conditions bancaires associées aux instruments de paiement
Section 3 : La construction du plan de trésorerie à pas glissants
Section 4 : Le contrôle des conditions bancaires

Chapitre 4 : Les instruments de financement à court terme spécialisés

Section 1 : Les crédits de trésorerie liés aux « Stocks »
Section 2 : Les crédits de trésorerie liés aux « Clients »

Chapitre 5 : Les instruments de placement à court terme

Section 1 : Les placements bancaires à court terme
Section 2 : Les placements à court terme sur les marchés 
Section 3 : Les OPCVM à court terme

Chapitre 6 : Le coût des erreurs de gestion de l’encaisse nette

Section 1 : Les erreurs de mobilisation
Section 2 : L'erreur d'équilibrage interbancaire

Chapitre 7 : Les arbitrages de trésorerie

Section 1 : L’arbitrage placement-découvert
Section 2 : L’arbitrage crédit-découvert

Formule standard/dérogatoire  session 1 :  Examen sur table de la matière d’une durée comprise entre 2H30 et 3H00
Formule standard                        session 2 :  Examen sur table de la matière d’une durée comprise entre 2H30 et 3H00

• GAUTHIER N., CAUSSE G. : La trésorerie dans l’entreprise. Techniques & pratique des affaires. PUBLI-UNION, 1981.
• ROUSSELOT P., VERDIER J.-F. : Gestion de trésorerie. Dunod 2017.
• TURBOT P., SOURIAU U. : Gestion de la trésorerie, Tome 1 :  Évaluation des flux, gestion et conditions bancaires des instruments de règlement. Tome 2 : Financement et coût réel des crédits, diagnostic et mesure de performance, politique de trésorerie. Centre de Librairie et d’Éditions Techniques (CLET). 1980